一般来说,到银行存钱,特别是定期存款,期限越长,利率越高。
眼下,情况有了变化。
侃财君最近发现,一些大银行的3年期、5年期定期存款产品出现了利率“倒挂”现象,存5年期的利息收入还不如3年期呢。
【资料图】
这是咋回事?
现象:利率出现“倒挂”
中国银行手机银行显示,目前3年期定期存款利率最高可至3.05%,而5年期定期存款最高利率为2.75%。
(图为中国银行手机银行页面。)
工商银行也出现了类似情况。
(图为工商银行手机银行页面。)
侃财君了解到,四大国有行目前5年期定存利率都是2.75%,但三年期定存利率根据起存金额或客户类型的不同,最高可以达到3.15%。还有一些股份制银行,也出现了相似的利率“倒挂”情况。
原因:利率处在下行周期
在“让利”实体经济的背景下,国内引导金融机构进一步降低实体经济贷款利率。在这种预期下,银行有动力通过调整存款期限溢价,以降低银行综合负债成本。
(图源:视觉中国)
资金是有成本的。也就是说,银行获得收益的(贷款利率)部分正在下调,需要支出成本的(存款利率)部分自然也要调低。
自从今年4月建立存款利率市场化机制以来,银行业已经进行过一轮利率调整,当时的重点调整方向就是2年期以上的中长期存款。
“目前利率处在下行周期,利率‘倒挂’现象表明,银行预期今后利率可能会继续下降,对于5年长期限存款的需求不强烈。”业内人士普遍认为。
长期理财怎么办
情况发生了变化。手里若有长期闲置的资金,该如何打理呢?
业内专家建议,可考虑找地方性银行进行5年期存款。
目前,出现3年期、5年期定期存款利率“倒挂”现象的主要是全国性银行,一个很重要的原因就是全国性银行的存款来源相对稳定,揽储比较容易。相比之下,地方性银行的存款来源不够稳定,揽储难度高于全国性银行。
(某城商行的定期存款产品页面,5年期的利息收入还是高于3年期)
还有专家建议,针对存款期限进行综合匹配,既要配置长期存款,也要配置短期存款,从而达到存款期限跟流动性需求的均衡。同时,可考虑配置一些固定收益类的产品,以丰富投资渠道,平衡风险跟收益。
作者:陈淦璋
编辑:陆薇
来源:侃财邦